2Q26 Review: 컨센서스 부합
2Q26 연결 영업이익은 5,870억 원(YoY +126.8%, QoQ -21.3%)으로 컨센서스(5,949억 원)에 부합했다. 다만 별도는 5,890억 원으로 컨센서스를 10.3% 상회했고, 감익 1,590억 원 중 550억 원이 자회사에서 나왔다. 2Q26은 은·금 가격 급락, LNG 수급 문제에 따른 보수, 아연·연·은 판매량 감소가 동시에 발생했음에도 연결 영업이익 5,870억원을 기록하며 이익이 무너지지 않았다는 점이 핵심이다. 귀금속 약세를 환율, 구리 판매 증가, 희소금속 반등 등이 보완했다.