투자의견 매수, 목표주가 29,000원으로 상향
목표주가는 12MF BPS 29,238원에 PB 1.0x 방식으로 산출. 멀티플 상향 근거는 지정학적 병목현상 장기화로 해상운임 강세 수혜. 동사의 2분기 매출액은 3조 4,020억원, 영업이익 3,541억원을 기록. 물동량 확대에 따라 항화물비가 증가했고 유가 상승이 약 2개월의 시차를 두고 연료비에 반영됨에 따라 비용 상승으로 영업이익이 컨센서스 대비 다소 부진했음. 다만 3분기 운임 이월 반영과 미주 성수기 수요 감안시 2분기 대비 개선 가능성이 높을 것으로 전망