LIG디펜스앤에어로스페이스 목표주가 112만원, Top-Pick 의견 제시
LIG디펜스앤에어로스페이스에 대해 투자의견 '매수', 목표주가 112만원으로 커버리지를 개시한다. 28F EPS(33,034원)에 과거 1개년 12MF PER 평균 33.8배를 적용하였다. 수요 증가와 공급 쇼티지라는 산업 내러티브가 가장 확연하게 드러나는 미사일에 대한 프리미엄은 지속될 전망이다. 미국-이란 전쟁서 압도적 성능을 입증한 동사 유도무기는 중동을 넘어 동남아시아-유럽 확장 초입에 들어섰다. 증설에 보수적인 유도무기 특성에 비추었을 때, 현재 진행하고 있는 구미/김천 설비 투자는 향후 강력한 수요에 대한 회사의 믿음으로 해석된다.